- Aave Labs propone di integrare BUIDL di BlackRock con il modulo di stabilità GHO.
- L’aggiornamento mira a migliorare l’efficienza del capitale e ad ampliare il rendimento degli asset reali.
- L’integrazione BUIDL consente swap USDC 1:1, dividendi mensili e transazioni fluide.
In una mossa per migliorare il suo sistema di stablecoin, Aave Labs ha introdotto una nuova proposta di controllo della temperatura per aggiornare il GHO Stability Module (GSM). Questo aggiornamento mira a integrare BUIDL, un fondo tokenizzato gestito da BlackRock, nell’infrastruttura GSM. La proposta cerca di ottimizzare l’efficienza del capitale ed espandere le fonti di rendimento di Aave sfruttando le attività finanziarie tradizionali tramite la tecnologia blockchain.
Ottimizzazione della stabilità GHO con l’integrazione BUIDL
L’obiettivo principale della proposta di Aave Labs è migliorare l’efficienza del capitale del GHO Stability Module (GSM) integrando BUIDL di BlackRock. Attualmente, GSM garantisce la stabilità della stablecoin nativa di Aave, GHO, mantenendo una convertibilità 1:1 con un altro asset, in genere USD Coin (USDC). Tuttavia, nel sistema esistente, USDC in eccesso spesso rimane inattivo. L’integrazione proposta comporta la creazione di una nuova istanza di GSM che supporti integrazioni esterne e meccanismi di controllo, specificamente progettati per incorporare BUIDL di BlackRock, un fondo tokenizzato distribuito sulla rete Ethereum che rappresenta asset finanziari tradizionali come contanti e buoni del Tesoro USA. Utilizzando USDC in eccesso per coniare token BUIDL, GSM aggiornato mira a migliorare la sua efficienza mantenendo gli elevati standard di supporto forniti da USDC. BUIDL offre diversi vantaggi, tra cui l’accesso on-chain ad asset finanziari tradizionali, gestito da BlackRock Financial Management Inc., con BNY Mellon come depositario e PricewaterhouseCoopers LLP come revisore del fondo. Al prezzo di 1 $ per token, BUIDL paga dividendi giornalieri maturati ai detentori sotto forma di nuovi token ogni mese. Questa struttura consente ai detentori di guadagnare rendimento mantenendo flessibilità nelle opzioni di custodia e la possibilità di trasferire token 24 ore su 24, sette giorni su sette per tutto l’anno.
Prospettive future e specifiche tecniche dell’integrazione
L’integrazione di BUIDL nel GSM potrebbe aprire nuove strade per Aave DAO, espandendo potenzialmente le fonti di rendimento in asset del mondo reale (RWA) e rafforzando le opportunità di partnership con BlackRock. La proposta prevede di abilitare swap a rapporto fisso 1:1 tra USDC e GHO, con l’eccedenza di USDC utilizzata per coniare token BUIDL. Questa configurazione è progettata per fornire un’esperienza fluida simile all’attuale GHO:USDC GSM, con commissioni di swap che si accumulano in GHO e dividendi pagati in BUIDL.
Le specifiche tecniche per questa integrazione includono modifiche al codice del contratto GSM per supportare le conversioni GHO <> USDC e la ricezione dei dividendi. Inoltre, i titolari di BUIDL devono essere registrati o inseriti nella lista consentita, il che richiede ulteriori modifiche al GSM stesso. Una specifica dettagliata verrà fornita durante la fase ARFC, con la proposta attualmente nella fase di feedback della comunità. Se si raggiunge il consenso, passerà alla fase Snapshot e, se approvata, alla fase ARFC per l’implementazione finale. La proposta rappresenta un passo significativo verso l’integrazione dei meccanismi finanziari tradizionali con la tecnologia blockchain, migliorando potenzialmente l’efficienza del capitale ed espandendo le partnership strategiche di Aave.